上证早知道│美股三大股指集体下跌 A股估值合理流动性充裕 机构看好这些领域机会

　　·国内三大股指集体收跌，机构看好中下游产业修复。

　　·石油焦价格高位松动，人造负极行业成本压力或改善。

　　·汽车智能化提升摄像头用量，产业链再迎发展新机遇。

　　·天际股份加码六氟磷酸锂产能，黑猫股份获机构买入。

全球动态

　　周二，上证综指跌2.26%，报3186.27点，深证成指跌2.37%，创业板指跌2.02%。热门概念中，仅有玉米、中船系、减速器等几个板块小幅上涨，钛白粉、新型城镇化、净水概念、托育服务、医疗废物处理、鸿蒙等概念板块跌幅居前，且跌幅均在5%以上。

　　海外市场上，周二，美股三大指数悉数下挫，道指跌1.23%，标普500指数跌0.67%，纳指跌0.16%。中概股大多逆势大涨，海川证券涨390.63%，尚乘数科涨134.39%；新能源汽车股表现不一，蔚来汽车涨0.05%，小鹏汽车跌1.39%，理想汽车涨0.06%。

　　欧股方面，欧洲三大指数小幅下跌，德国DAX指数跌0.23%，法国CAC40指数跌0.42%，英国富时100指数跌0.06%。

　　商品期货方面，国际油价继续跌势，美油微跌0.04%，布油跌0.4%。国际黄金期货价格跌0.64%。

要闻精选

　　·教育部办公厅近日印发《关于遴选2022年全国儿童青少年近视防控基地的通知》，部署遴选和建设首批全国儿童青少年近视防控基地。

　　·中国首座兆瓦级氢能综合利用示范站近日在安徽六安投运，标志着中国首次实现兆瓦级制氢-储氢-氢能发电的全链条技术贯通，并能实现从绿电到绿氢再到绿电的低碳循环。

　　·据上海有色网监测，截至8月2日，六氟磷酸锂价格连续5个交易日上涨，目前均价报25.7万元/吨，累计涨幅达1.2%。

　　·据天风证券测算，截至7月29日，普通股票型基金仓位中位数为90.1%，相比7月22日上升1.3个百分点，偏股混合型基金仓位中位数为87.1%，较此前一周上升1.1个百分点。

　　·北向资金8月2日净卖出23.11亿元。五粮液、通威股份、北方华创分别获净买入4.15亿元、3.32亿元和2.50亿元。

　　·据报道，比亚迪将订造多艘大型汽车运输船，以满足新能源车与日俱增的出口需求。相关机构目前正在进行项目调研工作。

　　·今天有两只新股申购：源飞宠物代码001222，发行价13.71元，市盈率14.73倍，主营宠物牵引用具与零食。海光信息代码787041，发行价36元，市盈率315.18倍，主营高端处理器。

热点解读

　　A股下跌后，机构看好中下游产业修复

　　8月2日A股三大指数低开，随后低位震荡，盘中沪指、深成指一度跌超3%。截至收盘，上证指数收跌2.26%，深成指及创业板指分别收跌2.37%及2.02%。

　　中金公司王汉锋表示，当前全球资产处在衰退交易在进行中，但宽松预期还未强化的阶段。预计市场后续仍可能维持震荡偏弱的格局，配置上依然建议以低估值、与宏观关联度不高或有政策支持的领域为主，近期上游价格已经大幅回调，可逐步开始关注中下游产业可能出现的修复。

　　华西证券策略团队则认为，当前A股市场估值处于合理位置，市场流动性充裕、宏观政策仍将呵护下半年经济复苏。8月份，A股风险偏好更多受“财报季”影响，后续更多将转向结构性行情，成长板块为布局重点。

　　光伏EVA板块逆势大涨，供给或偏紧

　　8月2日，光伏EVA粒子板块逆势大涨，东方盛虹涨停，联泓新科大涨近6%。据券商草根调研，2022年国内EVA供给量为243万吨。按照全年光伏约235GW装机预测，全年EVA需求量在258万吨左右，其中光伏级需求120万吨。全年缺口15万吨，预计今年四季度缺口更大，EVA价格或有望超预期上涨。由于国内新建EVA产能落地仍需时间，本轮由下游需求主导的EVA行情将有利于EVA龙头企业，优先受益于这一波高景气。

　　公开资料显示，联泓新科是具备一体化产业链的光伏级EVA龙头，现有EVA产能15万吨，其中光伏级占80%；东方盛虹子公司斯尔邦目前拥有36万吨EVA产能，其中光伏料占比约7成。

　　人造负极行业成本压力或改善

　　据了解，近日抚顺、大庆石化石油焦1#A报价，下调0.03万元/吨回到0.87万元/吨，从高位横盘首次松动。针状焦市场价格暂时稳定在1.38万元/吨。焦类价格高位见顶，采用石油焦作为原材料的负极性价比有望回升。

　　华福证券认为，当前市场担忧行业属性错配，将导致焦类材料产能成为限制人造石墨负极长期发展新瓶颈。潍坊孚美油系针状焦一期扩产项目已开工，届时产能将从8万吨/年扩增到15万吨/年。负极龙头企业已在研发测试中/高硫石油焦和煤系针状焦等替代方案，部分型号产品已经量产。石墨化外协加工报价松动，对于有较大比例石墨化外协的人造石墨厂商，成本压力有望进一步减弱。

　　汽车智能化提升摄像头用量

　　8月2日，市场调研机构CINNO Research发布报告指出，车载摄像头相较于毫米波雷达和激光雷达等，成本低和硬件技术相对较成熟，因此率先成为汽车智能化应用的核心传感器。预计2025年中国市场乘用车摄像头搭载量将增长至超1亿颗。

　　中泰证券王芳表示，2022年将有多款L2+及以上的智能车型上市，全球迎来L2向L3/L4跨越窗口，预计2030年全球L2、L3和L4/L5级别的渗透率将分别达到30%、35%和20%。此外，普通车载摄像头单价约150-200元，ADAS摄像头单价约400-500元，且感知功能升级将推动价值量进一步抬升，产业链发展空间巨大。

公司新闻

　　○天际股份拟投建六氟磷酸锂等项目

　　天际股份与瑞昌市人民政府签订协议，计划投资约30亿元，新建年产六氟磷酸锂30000吨、高纯氟化锂6000吨及副产品配套项目。

　　○宝胜股份7月份中标订单合计约17.72亿元

　　宝胜股份及子公司2022年7月份中标/签约千万元以上合同订单合计约为17.72亿元。据查，宝胜股份是电线电缆领域头部企业。

　　○震裕科技拟投建新能源汽车动力系统核心零部件等项

　　震裕科技拟分别在江苏太仓投建新能源汽车动力系统核心零部件项目，在广东肇庆投建新能源动力电池结构件生产基地项目，投资总额均为10亿元。

　　○瀚蓝环境拟投建生活垃圾焚烧发电项目

　　瀚蓝环境拟以子公司瀚蓝(佛山三水)为投资主体，投资佛山市三水绿色环保项目之三水区生活垃圾焚烧发电项目，总处理规模1800吨/日，总投资约14.88亿元。

　　○云图控股旗下磷矿获得采矿许可证

　　云图控股子公司雷波凯瑞磷化工获得四川省自然资源厅颁发的《中华人民共和国采矿许可证》。矿山名称：四川省雷波县牛牛寨北磷矿区东段，生产规模400万吨/年。

　　○鹿山新材拟发行可转债加码光伏胶膜

　　鹿山新材拟发行不超过5.24亿元可转债，用于太阳能电池封装胶膜扩产项目及补充流动资金。

龙虎榜

　　四机构席位买入黑猫股份

　　8月2日，黑猫股份获4家机构席位合计买入1.98亿元，占全天成交总额的18.41%。另有两家机构席位合计卖出3939.66万元。

　　黑猫股份日前公告投资新建“5万吨/年超导电炭黑项目”和“年产8万吨碳基材料一体化项目”。开源证券认为，随着公司自研锂电炭黑进度持续推进，有望实现国产高性能导电炭黑的突破。当前高性能的锂电导电炭黑呈现结构性供给紧张，价格持续上涨。未来随着导电炭黑项目投产，公司有望充分受益。

机构调研

　　○铭科精技表示，公司新能源汽车零部件总成业务已经订单在手，待生产生产基地投产后会持续放量，目前产能在逐步爬坡，第三季度将开始批量生产。

　　○云海金属表示，公司镁合金压铸件在汽车上主要提供方向盘、仪表盘支架、座椅支架、下摆臂、防撞梁、显示屏支架、中控支架等部件，另外也提供新能源汽车电池端板等部件。

今日路演

　　永创智能(603901)可转债，主营产品为包装设备及材料，路演时间14:00-16:00，申购日期8月4日，中签公布日期8月8日。

（文章来源：上海证券报）